2023年9月 FP技能検定2級 問28

解説

最も適切は肢1。 相関係数が1未満であれば分散効果が働き、ポートフォリオのリスクは各資産のリスクを組入比率で加重平均した値以下となる。 肢2は分散投資で消去できないリスクがシステマティック・リスクであり誤り。 肢3はポートフォリオの期待収益率が加重平均値に等しく誤り。 肢4は固定利付債券にも信用リスク等があり無リスク資産とは限らず誤り。